De koers van farmaceuten kan een stimulans krijgen als klinische proeven veelbelovende resultaten opleveren. The Motley Fool tipt drie bedrijven die de komende anderhalf jaar met resultaten van belangrijke onderzoeken komen. Alle drie hebben sterke vooruitzichten voor de komende vijf jaar.
De uitkomst van een klinische proef is vooraf niet te voorspellen. Langetermijnbeleggers moeten daarom een bredere basis hebben om te beleggen in farmaceutische bedrijven. Want zelfs als de resultaten aan de verwachtingen van Wall Street voldoen, moeten er andere goede redenen zijn om aan te nemen dat een aandeel op lange termijn goed zal presteren.
Eli Lilly, Summit Therapeutics en Vertex Pharmaceuticals hebben alle sterke vooruitzichten en dat maakt ze interessant.
Eli Lilly: zwaargewicht pakt obesitas aan
Eli Lilly is een gevestigde naam in de farmaceutische industrie en speelt een centrale rol in de snelgroeiende markt voor gewichtsbeheersing. In april rapporteerde het bedrijf positieve fase 3-resultaten voor orforglipron, een neefje van Zepbound in pilvom. Hoewel deze resultaten uit eerste onderzoeken enthousiasme opriepen, ligt de echte focus op de lopende studies naar inzet van dit middel bij obesitas, waarvan resultaten in het komende jaar worden verwacht.
Orforglipron is bijzonder omdat het, in tegenstelling tot bestaande GLP-1-middelen, niet via injectie worden toegediend. Als de fase 3-resultaten van het obesitas-onderzoek positief uitvallen, kan dit een enorme boost geven aan Lilly’s marktaandeel in deze snelgroeiende sector. De keerzijde is dat tegenvallende resultaten de koers flink kunnen drukken.
Maar zelfs dan beschikt Lilly over een brede pijplijn, met onder andere retatrutide, waarnaar onderzoek zich eveneens in fase 3 bevindt. Bovendien blijft het bedrijf solide financiële prestaties leveren, met stabiele groei in omzet en winst.
Ook voor dividendbeleggers is Eli Lilly interessant. Het bedrijf groeit consistent, wat het aantrekkelijk maakt voor langetermijnbeleggers. Of orforglipron nu succesvol is of niet, Eli Lilly lijkt goed gepositioneerd om op lange termijn waarde te blijven leveren, ondersteund door een sterke pijplijn, gezonde financiën en betrouwbare dividendgroei.
Summit Therapeutics: kleine speler kan groot worden in oncologie
Summit Therapeutics richt zich volledig op de ontwikkeling van ivonescimab, een kankermedicijn dat het in licentie nam van het Chinese Akeso. Het middel is in China al goedgekeurd, maar Summit is nu bezig om het ook in de VS en Europa op de markt te krijgen via klinische studies.
De belangrijkste focus ligt op een lopend onderzoek naar het succes van ivonescimab bij niet-kleincellige longkanker, waarin het middel wordt getest tegenover Keytruda van Merck, momenteel een van de best verkopende kankerbehandelingen ter wereld. Deze studie, Harmoni-3 genaamd, is cruciaal voor het succes van Summit.
In China liet ivonescimab al betere resultaten zien dan Keytruda, wat leidde tot een sterke koersstijging van Summit. Als dit voordeel zich ook buiten China manifesteert, kan het aandeel opnieuw sterk stijgen. Faalt het, dan is het risico op koersdaling groot.
Toch lijkt Summit aantrekkelijk. Ivonescimab wordt ook bij andere kankervormen getest, wat het strategisch belang van dit middel voor Summit vergroot, maar de eerdere goedkeuring in China zorgt ervoor dat het risico op volledige mislukking kleiner is dan bij een compleet nieuw middel. Voor beleggers die bereid zijn risico te nemen, biedt Summit een interessante kans: een relatief kleine onderneming met een mogelijk disruptief geneesmiddel, dat zijn werking al bewezen heeft in één grote markt en nu het vizier richt op wereldwijde expansie.
Vertex Pharmaceuticals: brede basis met baanbrekende ambities
Vertex is al jarenlang marktleider in behandelingen van taaislijmziekte (cystic fibrosis) en gebruikt deze solide basis om te investeren in innovatie. Een van de meest veelbelovende medicijnen in onderzoek is zimislecel, een mogelijke behandeling voor diabetes type 1 (T1D). In een lopende klinische studie waren 10 van de 12 patiënten na een jaar behandeling met zimislecel insulinevrij.
De gegevens uit het fase 3-onderzoek worden binnen een jaar verwacht. Als de resultaten positief blijven, kan zimislecel een revolutionaire impact hebben op de behandeling van T1D. Vertex mikt op een goedkeuringsaanvraag in 2026. De combinatie van klinisch succes en een duidelijke tijdlijn richting marktintroductie maakt dit project tot een belangrijke groeipijler.
Maar Vertex bouwt verder. Het blijft innoveren op verschillende fronten. Vertex heeft recent middelen ontwikkeld tegen acute pijn (Journavx) en zeldzame bloedziekten (Casgevy). Dit onderstreept de brede strategie van het bedrijf. Zimislecel zou de kroon op het werk kunnen zijn, maar zelfs zonder dat succes zijn de langetermijnvooruitzichten van Vertex solide dankzij een veelbelovende pijplijn.
Lees ook: 7 farmaceutische dividendtoppers