Curetis « Terug naar discussie overzicht

De deal 4 september 2019

2 Posts

Omlaag ↓

Kaviaar 27 september 2019 09:08

In een zorgdeal dat woensdag werd aangekondigd, zei OpGen Inc (NASDAQ: OPGN) dat het het Duitse bedrijf voor moleculaire diagnostiek Curetis zal overnemen.

De dealvoorwaarden

OpGen, een bedrijf voor precisiegeneeskunde dat moleculaire diagnostiek en informatica gebruikt om infectieziekten te helpen bestrijden, kondigde een definitieve overeenkomst aan om Curetis GmbHm over te nemen - een volledige dochteronderneming van Curetis, die de Curetis Group-onderneming bezit.

De transactie voorziet dat Curetis 2,66 miljoen nieuwe aandelen van OpGen ontvangt, die ongeveer 72,5% van de uitstaande aandelen vertegenwoordigen, met een waardering van het gecombineerde bedrijf op ongeveer $ 24 miljoen. De huidige aandeelhouders van OpGen zullen het resterende belang van 27,5% bezitten.

Curetis heeft overigens medio augustus aangekondigd dat het H.C. Wainwright om te helpen bij het verkennen van alle beschikbare strategische en tactische opties om mogelijk financiering te verkrijgen voor doorlopende activiteiten gedurende ten minste de komende 12 maanden.

De voltooiing van de transactie is onder voorbehoud van goedkeuring door de aandeelhouders van beide bedrijven en door de schuldfinanciers van Curetis.

"De combinatie zal een transatlantisch, Amerikaans hoofdkantoor en Nasdaq-beursgenoteerde onderneming creëren met een innovatieve commerciële fase van moleculaire diagnostiek en bio-informatica franchise en een sterke pijplijn gericht op infectieziekten en antimicrobiële resistentie," zei OpGen in een verklaring.

De deal is doorgelicht door de besturen van beide bedrijven.

Na de afronding van de transactie zal het Amerikaanse hoofdkantoor van OpGen zich in Gaithersburg, Maryland bevinden, terwijl de Europese activiteiten zullen worden uitgevoerd vanuit Holzgerlingen, Duitsland.

Oliver Schacht, die momenteel dient als CEO van Curetis, wordt de CEO van het gecombineerde bedrijf en CFO van OpGen Timothy Dec wordt de CFO van het gecombineerde bedrijf.

Het bestuur van de gecombineerde onderneming zal worden voorgezeten door William Rhodes, die momenteel voorzitter is van de raad van toezicht van Curetis.

Een win-win scenario

OpGen ziet de combinatie als een manier om de aandeelhouderswaarde te maximaliseren. Ondertussen zei Curetis dat de transactie toegang zal geven tot de Amerikaanse kapitaalmarkten omdat het de ontwikkeling van zijn eigen moleculaire diagnostische platforms en oplossingen voor microbiologie versnelt.

finance.yahoo.com/news/opgen-merge-ge...

tokajo 30 september 2019 09:22

Details of the Transaction

Form of the Transaction

Under the terms of the implementation agreement, OpGen proposes to acquire 100% of the shares of Curetis GmbH from Curetis N.V., thereby acquiring all of Curetis GmbH’s assets and liabilities, including the Curetis name. Curetis GmbH owns substantially all of the assets, liabilities and contractual obligations of the Curetis Group, including its subsidiaries Curetis USA Inc. and Ares Genetics GmbH. Upon Closing (as defined below), Curetis GmbH will be a wholly-owned subsidiary of OpGen.

Post-Closing Ownership Allocations

At the closing of the transaction (the “Closing”), Curetis N.V. will be entitled to receive 2,662,564 new shares of common stock of OpGen (less the number of shares to be reserved for issuance to current holders of options, phantom stock and convertible debt securities issued by Curetis N.V.), reflecting a valuation of the combined business of roughly $24 million.

As of September 3, 2019, these 2,662,564 new shares would represent approximately 72.5% of the outstanding equity of OpGen (on a fully diluted basis), and current equity holders of OpGen (including option holders and warrant holders) would hold approximately 27.5% of the equity of OpGen (on a fully diluted basis). The respective equity holdings upon Closing will be subject to any dilutive issuance of securities by OpGen between the date hereof and the date of Closing.

Subject to shareholder approval, Curetis intends to distribute to its shareholders, to the maximum extent permitted by law, the new OpGen shares it will receive at Closing in connection with the transaction.

Stockholder Approvals

As soon as reasonably practicable following and subject to availability of all required information including required financial statements, OpGen will file a registration statement on Form S-4, which will include a proxy statement for the OpGen stockholders (the “Form S-4”). OpGen expects to call a special meeting of its stockholders to be held as soon as practicable after the finalization and effectiveness of the Form S-4. Curetis expects to call an extraordinary general meeting of its shareholders on the same date as the OpGen special meeting.

Conditions to Closing

The Closing is subject to (i) the satisfaction of customary conditions to closing for a transaction of this type, including the absence of a material adverse event for either party, (ii) for each of OpGen and Curetis, appropriate approvals by their respective shareholders, (iii) for Curetis, consents from certain debt financing providers, (iv) the Form S-4 having been declared effective by the U.S. Securities and Exchange Commission, (v) the new shares of OpGen’s common stock to be issued (or reserved for issuance) in connection with the transaction having been approved for listing on Nasdaq and (vi) OpGen having secured additional funding prior to Closing.

ir.opgen.com/news-releases/news-relea...

2 Posts

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd	17 apr 2024 21:59
Koers	0,600
Verschil	0,000 (0,00%)
Hoog	0,000
Laag	0,000
Volume	119
Volume gemiddeld	1.710.424
Volume gisteren	164.213

De deal 4 september 2019

Meedoen aan de discussie?

Direct naar Forum

Detail

OpGen nieuws meer