Sustainable schreef op 31 augustus 2015 13:40:
In de visie van columnist kan ik me goed vinden. Een kanttekening is dat timing en de keuze van de oliegerelateerde assets in dit geval zeer bepalend zullen zijn.
Volgens de EIA Short Term Energy Outlook is er niet zozeer sprake van vraaguitval, maar met name meer aanbod. Op dit moment verwacht de EIA dat de overproductie nog ten minste 6 kwartalen zal aanhouden. En zolang er overaanbod is verwacht ik dat er druk op de olieprijs zal zijn. Een kans op een lagere olieprijs is niet klein, integendeel.
Hoewel er op dit moment veel minder investeringen in E&P zijn, zal het zeker een tijdje duren voordat de balans aanbod/vraag omslaat. Nu instappen zou dus te vroeg kunnen zijn.[/quote]
Nu lijkt het goede moment om met de juiste risico/rendement-verhouding in te stappen. Bovendien is de omslag in de grafiek ook pas voor het eerst sinds mei zichtbaar en dat geeft voldoende argumentatie om nu te kijken naar longposities.
[quote alias=Sustainable id=8758997 date=201508311340]
De tweede vraag is welke assets het eerste/beste zullen profiteren van de kanteling van de markt. Zijn dit de services bedrijven (Fugro, SBM , Schlumberger Halliburton etc), de kleine puur E&P spelers of de geintegreerde olie majors? Zelf gok ik op de olie majors, ook omdat zij genoeg vet op de botten hebben om tegenwind op te vangen. Ik ben benieuwd naar de mening van de columnist.