Kendrion « Terug naar discussie overzicht

quote:

phu schreef op 4 maart 2024 15:58:

Zojuist ook ingestapt. Ga dit forum ook zijdelings volgen

quote:

gvanmaarsum schreef op 10 maart 2024 19:55:

7 March 2024
Kendrion — Higher visibility on realising FY25 targets
Market trends in Q423 were like Q323, with Kendrion’s Industrial segment under pressure and Automotive in recovery due to higher pricing and new projects. On 7% y-o-y lower revenues, EBITDA was down 14%, slightly below our expectations. Kendrion is now more confident in realising its FY25 targets (revenue of around €636m and EBITDA margin of 15%) as it has more visibility on the ramp up of new projects, while being bullish about its pipeline, based on electrification and clean energy trends. We have rolled our valuation forward by one year, which, coupled with higher EBITDA margin estimates, points to a value of €18.6/share (from €15.5).

www.edisongroup.com/research/higher-v...

quote:

Analyse schreef op 11 maart 2024 10:29:

[...]
Dit schetst toch wel een mooi toekomstplaatje. Daarbij een aantal gerenommeerde partijen die aandeelhouder zijn. Flink opwaarts koerspotentieel lijkt mij.

quote:

Stork 49 schreef op 12 maart 2024 16:32:

[...]
Vandaag ook een beschouwing van Beleggersbelangen mbt dit fonds en ziet een koers van 16,- (25% opwaarts potentieel)

quote:

Stork 49 schreef op 12 maart 2024 16:32:

[...]
Vandaag ook een beschouwing van Beleggersbelangen mbt dit fonds en ziet een koers van 16,- (25% opwaarts potentieel)

quote:

MicJo schreef op 12 maart 2024 21:53:

[...]
Ha Stork 49 kom ik je hier naast het Aalberts forum ook tegen.

Je hebt het al gelezen, maar ik ben zo vrij de conclusie van BelBel hier te delen voor andere forumbezoekers:

Advies aandeel Kendrion op ‘kopen’

Kendrion houdt vast aan haar financiële doelstellingen. Over de periode 2019 tot en met 2025 zal er gemiddeld een autonome groei bewerkstelligd worden van 5% per jaar. De ebitda zal in 2025 ten minste 15% bedragen. Met een ebitda-marge van circa 10% in 2023 is die prognose wellicht iets te enthousiast. In onze berekening gaan we momenteel voor 2025 uit van een ebitda-marge van 13%. Onderaan de streep zou er dan een winst per aandeel kunnen uitrollen van €1,80. Vervolgens is natuurlijk de vraag wat beleggers bereid zijn om voor een bedrijf als Kendrion te betalen.

Wij zijn in ieder geval van mening dat het aandeel behoorlijk wordt ondergewaardeerd op de beurs. Een beurskoers van €16 in 2025 lijkt naar onze inschatting zeker tot de mogelijkheden te behoren. Dat betekent een opwaarts potentieel van 25%. In de tussentijd krijgen aandeelhouders een mooi dividend voor het wachten: het verwachte dividendrendement voor de komende twee jaar ligt bij de huidige beurskoers namelijk boven de 4% per aandeel. We herhalen dan ook ons koopadvies op Kendrion.

quote:

Krentenmenten schreef op 12 maart 2024 18:22:

[...] ik zie wel meer…

quote:

maci schreef op 15 maart 2024 09:21:

Voor iets anders keek ik bij Beursgenoten op de site. Daar kwam ik ook deze kop tegen:
"Groeikansen Kendrion blijven aanzienlijk.
Geplaatst op vrijdag 15 maart 2024 om 09:00."

Even verder kijkend bleek dat ome Greet ze in portefeuille heeft. Of hij deze al langer heeft weet ik niet meer.

quote:

Stork 49 schreef op 15 maart 2024 12:24:

[...]
ik ga op mijn eigen beoordeling af en vind dit een prima aandeel in mijn portefeuille (met mijn overwegingen daarbij die niet voor iedereen zullen gelden)

quote:

maci schreef op 10 maart 2024 14:52:

Alweer een stuk over Teslin in Effect van VEB. Dit keer een interview met fondsmanager Jan-Jaap Bongers.
Hij laat o.m. weten dat Kendrion niet voor een premie van 30% de deur uit mag.

quote:

maci schreef op 17 maart 2024 19:21:

[...]

Het lijkt langzaamaan duidelijk te worden waarom Teslin zo aan het roeptoeteren is.
Ter verduidelijking op bovenstaande nog dit: Bongers had het over de aandelen die Teslin in bezit heeft. Dat zei hij in de podcast van Beleggersbelangen.

Momenteel heeft Accel, waar al eerder veel (extra) geld is ingestopt, met nog meer tegenslagen te maken. Het zit inmiddels tegen een faillissement aan.

quote:

maci schreef op 17 maart 2024 19:21:

[...]

Het lijkt langzaamaan duidelijk te worden waarom Teslin zo aan het roeptoeteren is.
Ter verduidelijking op bovenstaande nog dit: Bongers had het over de aandelen die Teslin in bezit heeft. Dat zei hij in de podcast van Beleggersbelangen.

Momenteel heeft Accel, waar al eerder veel (extra) geld is ingestopt, met nog meer tegenslagen te maken. Het zit inmiddels tegen een faillissement aan.

quote:

Krentenmenten schreef op 18 maart 2024 07:45:

Voor het weekend nog zeer fors bijgekocht. Om de hoofdreden dat het weleens afscheid gaat nemen van de beurs. Anders gezegd: voorsorteren en het koersgemiddelde drukken.