Philips ziet goede marktomstandigheden voor snelle beursgang Lighting
Philips (PHIA.AE) zal de aangekondigde beursgang voor de Lighting divisie wellicht nog in het tweede kwartaal effectueren. Dat zei CEO Frans van Houten dinsdag in een toelichting aan de pers op de voorbeurs aangekondigde notering aan Euronext Amsterdam van 25 procent van de aandelen van Lighting.
"We hebben de marktomstandigheden op de beurs voor IPO's de laatste zes weken sterk zien verbeteren", zei de bestuursvoorzitter desgevraagd tegen ABM Financial News. De exacte timing van de beursgang is nog niet bekend, maar Van Houten sluit zeker niet uit dat deze nog in het lopende tweede kwartaal zal plaatsvinden, zoals eerder gepland.
Van Houten noemde de splitsing van het concern in twee beursgenoteerde bedrijven met Health en Lighting als kernactiviteiten "een logische stap in het in 2011 in gang gezette Accelarate herstructuureringsproces". "Beide bedrijven kunnen zich nu concentreren op hun eigen winstgevende groei voor de lange termijn", voegde de CEO toe.
Philips zal de komende jaren ook de resterende 75 procent van zijn belang van de hand doen. "Afhankelijk van de marktomstandigheden kan dat binnen een jaar, maar het kan ook twee of drie jaar in beslag nemen", aldus Van Houten.
Philips zal de opbrengst van de beursgang aanwenden volgens het geldende kapitaalallocatiebeleid, voegde hij toe. Dat betekent een combinatie van teruggave aan de aandeelhouders en benutting voor acquisities", lichtte hij toe.
Philips richt zich met de beursgang van Lighting zowel op institutionele beleggers, als op retailbeleggers. "We zullen voor de retailbeleggers een nog nader vast te stellen percentage van het totaal uit te geven aandelen reserveren", lichtte Van Houten toe.
Philips Lighting behoudt zijn hoofdkantoor in Eindhoven en heeft een licentie om de merknaam Philips voor tien jaar aan zijn producten te mogen verbinden, met de optie van verlenging van nog eens tien jaar, maar het kan goed zijn dat de naam van het moederbedrijf verandert, zodra Philips minderheidsaandeelhouder is geworden", aldus CEO Eric Rondolat van Philips Lighting.
"We hebben in het verleden gezien dat meer voormalige onderdelen van Philips in de regio Eindhoven zich onder een andere naam succesvol hebben ontwikkeld", voegde Van Houten toe, onder meer refererend aan ASML.
Philips Lighting verwacht na de voltooiing van de beursgang circa 1.250 miljoen euro brutoschuld te hebben en te beschikken over een doorlopende kredietfaciliteit van maximaal 500 miljoen euro. De kaspositie zal dan ongeveer 300 miljoen euro bedragen.
In het afgelopen jaar boekte Philips met de lichttak een omzet van 7,5 miljard euro. Het aangepaste bedrijfsresultaat (EBITA) bedroeg 547 miljoen euro en het operationeel EBIT-resultaat was 331 miljoen euro.
Aan het begin van de middag noteert het aandeel Philips op een rood Damrak 1,9 procent lager op 23,45 euro.
Door ABM Financial News. Info@abmfn.nl: +31(0)20-26 28 999